Sektorale und personenbezogene Sanktionen — die Unterschiede und warum Ihr Unternehmen beide überwachen muss

Das EU-Sanktionssystem gegen Russland gliedert sich in zwei grundlegend verschiedene Rechtsmechanismen — und die meisten Unternehmen verwechseln sie miteinander oder konzentrieren sich nur auf einen. Personenbezogene Sanktionen treffen konkrete Menschen und Gesellschaften auf der Liste. Sektorale Sanktionen blockieren ganze Branchen, Güterkategorien und Dienstleistungsarten — unabhängig davon, mit wem Sie handeln. Ihr Unternehmen muss beide gleichzeitig überwachen, denn das EU-Recht macht hier keinerlei Ausnahmen für KMU oder für Branchen außerhalb des Finanzsektors.

Rechtsstand: 20. Mai 2026.

TL;DR — das Wichtigste in 60 Sekunden

• Die restriktiven Maßnahmen der EU teilen sich in personenbezogene (targeted) und sektorale Sanktionen — das sind zwei getrennte Rechtsregime mit eigenen Rechtsakten und eigenen Prüfpflichten.
• Personenbezogene Sanktionen (Rechtsgrundlage: Verordnung (EU) Nr. 269/2014 des Rates¹) frieren die Vermögenswerte konkreter gelisteter Personen und Einrichtungen ein — Pflicht: den Geschäftspartner vor jeder Transaktion gegen die Liste prüfen.
• Sektorale Sanktionen (Rechtsgrundlage: Verordnung (EU) Nr. 833/2014 des Rates²) führen Branchen-Embargos ein: Ein- und Ausfuhrverbote für bestimmte Güter, Verbote ausgewählter Dienstleistungen, Finanzbeschränkungen — Pflicht: prüfen, ob Ihr Produkt, Ihre Dienstleistung oder Ihre Transaktion von einem Verbot erfasst ist.
• Ein Verstoß gegen eines dieser Regime kann mit einem Bußgeld bis zu 500.000 EUR (vorsätzlich) nach § 19 AWG³ und — nach Umsetzung der Richtlinie (EU) 2024/1226⁴ — mit einer Freiheitsstrafe von bis zu zehn Jahren nach § 17 AWG⁵ geahndet werden.
• EU-Verordnungen gelten unmittelbar — ohne nationale Umsetzung und ohne Mindestschwelle für Unternehmen.⁶
• Bis heute hat die EU 20 Sanktionspakete gegen Russland erlassen, das letzte am 23. April 2026⁷ — jedes weitere Paket erweitert beide Kategorien.

Zwei Arten von EU-Sanktionen — personenbezogen und sektoral

Wenn Sie „Sanktionen gegen Russland" sagen, meint das EU-Recht zwei verschiedene Dinge, und jedes davon funktioniert anders. Es geht nicht nur um die Bezeichnung — das ist eine grundlegende Unterscheidung, die darüber entscheidet, wonach Ihr Unternehmen suchen muss und wo.

Der erste Typ sind die personenbezogenen Sanktionen, auch individuelle oder targeted Sanktionen genannt. Sie richten sich gegen konkrete natürliche Personen, Gesellschaften, Organisationen, Schiffe und Flugzeuge. Ihre grundlegende Rechtsfolge ist die Einfrierung von Vermögenswerten und das Verbot, mit ihnen irgendwelche Transaktionen durchzuführen. Wenn Ihr Geschäftspartner oder sein Eigentümer auf der Liste steht, ist jede Zahlung, jede Lieferung und jeder Vertrag rechtswidrig.

Der zweite Typ sind die sektoralen Sanktionen, auch Branchen-Embargo genannt. Statt konkrete Personen zu benennen, verbieten sie ganze Tätigkeitskategorien: die Aus- und Einfuhr bestimmter Güter, das Erbringen ausgewählter Dienstleistungen, die Bereitstellung von Finanzierungen in bestimmten Bereichen oder den Zugang zu Häfen und Flughäfen für russische Beförderer. Sektorale Sanktionen gelten unabhängig von der Identität des Geschäftspartners — selbst wenn Sie es mit einer Einrichtung zu tun haben, die auf keiner Sanktionsliste steht, der Handel aber ein verbotenes Gut oder eine verbotene Dienstleistung betrifft, verstoßen Sie gegen das Recht.

Beide Regime gelten für Ihr Unternehmen gleichzeitig, kraft unmittelbar anwendbaren EU-Rechts.⁶

Personenbezogene Sanktionen — Einfrierung der Vermögenswerte konkreter Adressaten

Worin personenbezogene Sanktionen bestehen

Rechtsgrundlage der personenbezogenen Sanktionen gegen Russland ist die Verordnung (EU) Nr. 269/2014 des Rates vom 17. März 2014.¹ Artikel 2 Abs. 1-2 dieser Verordnung stellt ausdrücklich fest: Sämtliche Gelder und wirtschaftlichen Ressourcen, die im Eigentum oder unter der Kontrolle der in Anhang I aufgeführten Personen stehen, werden eingefroren, und zugleich ist es verboten, ihnen irgendwelche Gelder oder Ressourcen — direkt oder indirekt — zur Verfügung zu stellen.

Die praktische Bedeutung ist einfach: Ist ein Unternehmen oder eine Person aus Ihrem Geschäftsumfeld auf die Liste geraten, kann Ihre Bank eine Überweisung blockieren, und Sie können für einen Verstoß haftbar sein — selbst wenn Sie von der Listung nichts wussten.

Wer auf der Liste steht — die 50-%-Eigentumsregel

Die EU-Sanktionsliste umfasst natürliche Personen, juristische Personen, Organisationen, Schiffe und Flugzeuge. Nach dem 18. Sanktionspaket, das im Juli 2025 angenommen wurde, überschritt die Zahl der individuellen Listungen 2 500⁸ — und die folgenden Pakete 19 und 20 erweiterten diese Liste weiter.

Entscheidend ist die Eigentumsregel: Eine Einrichtung gilt als sanktioniert, wenn eine gelistete Person mehr als 50 % ihrer Anteile hält.⁹ Das bedeutet, dass Sie nicht nur den Namen des Geschäftspartners prüfen müssen, sondern auch seine Eigentümerstruktur. Eine Tochtergesellschaft, die von einem sanktionierten Oligarchen kontrolliert wird, wird genauso behandelt wie er selbst.

In Deutschland existiert keine eigenständige nationale Sanktionsliste auf Bundesebene — verbindlich sind die konsolidierten EU-Listen (Verordnungen 269/2014 und 833/2014) und die UN-Konsolidierungsliste sowie, bei US-Berührungspunkten, die OFAC-SDN-Liste.¹⁰ Das Bundesamt für Wirtschaft und Ausfuhrkontrolle (BAFA) ist Aufsichts- und Durchsetzungsbehörde für güterbezogene Sanktionen, nicht Listenhalter.¹¹

Wie die Prüfung auf personenbezogene Sanktionen funktioniert

Die Prüfung auf personenbezogene Sanktionen ist der Abgleich einer konkreten Person oder Firma mit mindestens drei Listen: der konsolidierten EU-Liste¹², der UN-Konsolidierungsliste¹¹ und — sofern Ihre Tätigkeit irgendeinen Bezug zum US-Markt hat — der von OFAC geführten SDN-Liste.¹³ Mehr dazu, was Sanktionslisten sind und wie man sie prüft, erläutern wir im Beitrag Was ist eine Sanktionsliste und warum betrifft sie Ihr Unternehmen?

Das Ergebnis der Prüfung sollte dokumentiert werden. Das Geldwäschegesetz (GwG) sieht für Verpflichtete nach § 2 GwG eine fünfjährige Aufbewahrungsfrist für die Dokumentation vor¹⁴ — als praktisches Minimum sollten Sie jede Prüfung mit Datum und Ergebnis dokumentieren, selbst wenn Ihr Unternehmen formal kein Verpflichteter im Sinne des Geldwäscherechts ist.

Sektorale Sanktionen — Verbote für ganze Wirtschaftssektoren

Worin sektorale Sanktionen bestehen

Rechtsgrundlage der sektoralen Sanktionen gegen Russland ist die Verordnung (EU) Nr. 833/2014 des Rates vom 31. Juli 2014² — und gerade sie, nicht die Verordnung 269/2014, regelt die Güter-, Dienstleistungs- und Finanzembargos. Artikel 2 Abs. 1 der Verordnung 833/2014 verbietet den Verkauf, die Lieferung, die Verbringung oder die Ausfuhr — direkt oder indirekt — von Gütern und Technologien mit doppeltem Verwendungszweck an jede Person oder Einrichtung in Russland, wenn diese Produkte für militärische Zwecke verwendet werden können.²

Sektorale Sanktionen funktionieren nicht wie eine Namensliste. In ihrem Zentrum stehen eine Liste von Gütern (CN-Codes), Dienstleistungen und Finanztransaktionen, die zugunsten von oder mit Russland nicht durchgeführt werden dürfen — unabhängig davon, wer auf der anderen Seite des Vertrags steht.

Welche Sektoren und Güter erfasst sind

Die Verordnung 833/2014 hat zusammen mit den folgenden Sanktionspaketen mehrere zentrale Bereiche erfasst:

Güter und Technologien — Ausfuhrverbot für Güter und Technologien mit doppeltem Verwendungszweck (sogenannte Dual-Use-Güter) an militärische Empfänger oder solche, die militärisch verwendet werden könnten². Die vom Verbot erfassten CN-Codes sind in Anhang II und weiteren Anhängen der Verordnung 833/2014 enthalten¹⁵ — die vollständige Liste ist im konsolidierten Text auf EUR-Lex und in der TARIC-Datenbank verfügbar¹⁶. Luxusgüter oberhalb der in den Anhängen der Verordnung 833/2014 festgelegten Wertschwelle sind ebenfalls vom Ausfuhrverbot erfasst.

Dienstleistungen — Art. 5n der Verordnung 833/2014¹⁷ führt ein Verbot für die Erbringung einer Reihe von professionellen Dienstleistungen für die russische Regierung und für in Russland niedergelassene Einrichtungen ein, darunter Unternehmensberatung, PR, IT, Buchführung und (mit bestimmten Ausnahmen für den Zugang zur Justiz) Rechtsberatung. Die vollständige FAQ zum Anwendungsbereich von Art. 5n ist auf der Seite der GD FISMA verfügbar¹⁷.

Transport — Einfahrverbot in das EU-Gebiet für russische Straßenbeförderer und ihre Anhänger sowie für Schiffe unter russischer Flagge oder solche, die beim Transport von russischem Öl die Navigationssysteme manipulieren.¹⁸

No-re-export-Klausel — seit dem 11. Sanktionspaket (23. Juni 2023) gilt Art. 12g der Verordnung 833/2014¹⁹²⁰, der EU-Exporteure verpflichtet, in ihre Verträge eine Klausel aufzunehmen, die den Weiterverkauf bestimmter Güter nach Russland über Drittländer untersagt. Das betrifft Dual-Use-Güter und weitere in den Anhängen der Verordnung aufgeführte Positionen. Wenn Sie in Länder mit erhöhtem Umgehungsrisiko exportieren, betrifft Sie diese Pflicht unmittelbar.

Wenn Ihr Unternehmen mit Gütern handelt oder Dienstleistungen erbringt, die von einem dieser Verbote erfasst sind, verstoßen Sie gegen die sektoralen Sanktionen — selbst wenn Ihr Geschäftspartner auf keiner Personenliste steht. Einzelheiten zum Güterembargo und zu den Prüfwerkzeugen finden Sie im Beitrag Russland-Embargo — ein praktischer Leitfaden für exportierende und importierende Unternehmen.

Vergleichstabelle — personenbezogene vs. sektorale Sanktionen

Wie ein Unternehmen die Compliance mit jeder Sanktionsart prüft

Prüfung personenbezogener Sanktionen — Screening des Geschäftspartners

Die Prüfung auf personenbezogene Sanktionen besteht im Abgleich der Identifikationsdaten des Geschäftspartners (Name oder vollständiger Firmenname, Registrierungsland, Identifikationsnummer) mit den Sanktionslisten vor Vertragsschluss und vor der Durchführung jeder wesentlichen Transaktion. Der Mindestumfang der Listen, die ein in Deutschland tätiges Unternehmen prüfen sollte, sind die konsolidierte EU-Liste (DG FISMA¹²) und die UN-Konsolidierungsliste¹¹. Wenn Sie Beziehungen zu Einrichtungen aus den USA oder Transaktionen in US-Dollar haben, gehört auch die OFAC-SDN-Liste zur Prüfung¹³.

Eine wichtige Falle: Es reicht nicht, den Firmennamen einzugeben. Sie müssen auch die Eigentümerstruktur des Geschäftspartners analysieren — die 50-%-Regel bedeutet, dass eine Tochtergesellschaft einer sanktionierten Einrichtung denselben Verboten unterliegt, selbst wenn ihr eigener Name auf keiner Liste auftaucht.⁹

Jede Prüfung sollte festgehalten werden — Prüfdatum, Ergebnis (CLEAR / MATCH / POSSIBLE), Datenquelle und verantwortliche Person. Bei einer Kontrolle durch BAFA, Bundesbank oder Zoll ist das Ihr einziger Nachweis für ein Handeln in gutem Glauben.

Prüfung sektoraler Sanktionen — Einordnung des Guts oder der Dienstleistung

Die Prüfung sektoraler Sanktionen betrifft nicht die Identität des Geschäftspartners, sondern das, was Sie verkaufen, kaufen oder welche Dienstleistung Sie erbringen. Der Ablauf sieht so aus:

1. Bestimmen Sie den CN-Code des Guts oder die Kategorie der Dienstleistung.
2. Prüfen Sie den CN-Code in der TARIC-Datenbank¹⁶ — die Datenbank zeigt die geltenden handelspolitischen Maßnahmen, einschließlich der Sanktionsembargos, direkt am Warencode an.
3. Für Dienstleistungen: Prüfen Sie, ob die Dienstleistung in den Anwendungsbereich von Art. 5n der Verordnung 833/2014¹⁷ oder anderer Dienstleistungsverbote fällt (IT, Beratung, PR, Buchführung).
4. Wenn Sie in Drittländer exportieren: Prüfen Sie die Pflicht zur No-re-export-Klausel aus Art. 12g¹⁹²⁰ und nehmen Sie sie in den Vertrag auf.
5. Dokumentieren Sie das Ergebnis der Einordnung.

Informationen dazu, wie Sie einen vollständigen Sanctions-Screening-Prozess von Grund auf durchführen, finden Sie im Beitrag Muss mein Unternehmen Sanctions Screening durchführen?.

Warum ein Unternehmen beide gleichzeitig überwachen muss

Der häufigste Fehler, den Unternehmen machen, beruht auf der Annahme: „Ich prüfe den Geschäftspartner gegen die Liste — und das reicht." Das ist eine gefährliche Vereinfachung. Beide Regime sind voneinander unabhängig, und jedes von ihnen kann verletzt werden, ohne dass das andere verletzt wird.

Stellen Sie sich vor, Sie kaufen Metall von einem Geschäftspartner, der auf keiner personenbezogenen Sanktionsliste steht — alle Screenings ergeben CLEAR. Doch wenn das Metall ein Gut aus Anhang II der Verordnung 833/2014 ist und nach Russland oder in ein Transitland exportiert wird, verstoßen Sie gegen die sektoralen Sanktionen. Der umgekehrte Fall ist ebenso möglich: ein Gut völlig außerhalb der sektoralen Sanktionen, aber Sie kaufen von einer Firma, die von einer gelisteten Person kontrolliert wird. Pflicht verletzt.

Die Richtlinie (EU) 2024/1226 des Europäischen Parlaments und des Rates vom 24. April 2024⁴ hat den Einsatz erhöht — ihr Art. 5 Abs. 3 Buchst. b verlangt, dass die Mitgliedstaaten eine Freiheitsstrafe im Höchstmaß von mindestens fünf Jahren für Verstöße vorsehen, die Gelder oder wirtschaftliche Ressourcen mit einem Wert von mindestens 100 000 EUR betreffen.⁵ Die Umsetzungsfrist dieser Richtlinie durch die EU-Mitgliedstaaten endete am 20. Mai 2025.²² In Deutschland erfolgte die Umsetzung durch eine Novelle des Außenwirtschaftsgesetzes/der Außenwirtschaftsverordnung (AWG/AWV) — BGBl. 2026 I Nr. 27, in Kraft seit 06.02.2026 (ändert u. a. §§ 18, 19 AWG).²²

EU-Verordnungen verlangen keine Mindestschwelle — sie gelten für jedes Unternehmen, unabhängig von Größe oder Umsatz.¹ Ein Verstoß kann in Deutschland als Ordnungswidrigkeit mit einer Geldbuße bis zu 500.000 EUR (vorsätzlich) nach § 19 AWG, daneben mit einer Verbandsgeldbuße bis zu 10 Mio. EUR nach § 30 OWiG geahndet werden.³²¹

FAQ

Betreffen personenbezogene Sanktionen nur Banken?

Nein. Die Verordnung (EU) Nr. 269/2014¹ und die nationalen Durchsetzungsgesetze (AWG, SanktDG)²³ gelten für jede Person und Einrichtung im EU-Gebiet, ohne Branchenausnahme. Banken verfügen zwar über fortgeschrittene Prüfsysteme, doch Immobilienmakler, Reisebüros, Leasinggesellschaften oder Projektentwickler unterliegen denselben Vorschriften. Der Unterschied besteht nur darin, dass Banken über dedizierte Verfahren verfügen — und Sie sollten diese selbst oder mit Hilfe eines externen Werkzeugs aufbauen.

Betreffen sektorale Sanktionen nur Exporteure?

Nein — sie betreffen auch den Import, die Erbringung von Dienstleistungen und die Finanzierung. Wenn Sie aus Russland verbotene Güter importieren, einer russischen Gesellschaft eine Beratungsleistung erbringen oder einer in Russland niedergelassenen Einrichtung in einem verbotenen Sektor ein Darlehen gewähren, verstoßen Sie gegen die sektoralen Sanktionen — unabhängig von der Richtung des Güter- oder Mittelflusses.

Was ist die 50-%-Regel und warum ist sie wichtig?

Die 50-%-Regel bedeutet, dass eine Einrichtung als von personenbezogenen Sanktionen erfasst gilt, wenn eine gelistete Person direkt oder indirekt mehr als 50 % ihrer Anteile oder Stimmrechte hält.⁹ In der Praxis müssen Sie daher nicht nur den Firmennamen des Geschäftspartners prüfen, sondern auch seine Eigentümerstruktur. Besonders wichtig ist das bei Geschäftspartnern aus östlichen Ländern, wo die tatsächlichen Eigentümer oft hinter mehrstufigen Holdingstrukturen verborgen sind.

Wie oft sollte ich Geschäftspartner auf personenbezogene Sanktionen prüfen?

Die Sanktionslisten ändern sich mit jedem weiteren EU-Paket — seit 2022 haben wir bereits 20 Pakete⁷, das letzte vom April 2026. Eine einmalige Prüfung vor Vertragsunterzeichnung reicht nicht aus. Ein Geschäftspartner kann nach Vertragsschluss gelistet werden — in diesem Moment müssen Sie die Durchführung aussetzen und die Lage unverzüglich den zuständigen Behörden melden. Bewährte Branchenpraxis verweist auf die Notwendigkeit eines zyklischen Rescreenings bestehender Geschäftspartner, insbesondere bei langfristigen Verträgen.

Muss ich sowohl die EU-Liste als auch die UN-Liste prüfen?

Ja. In Deutschland existiert keine eigenständige nationale Sanktionsliste auf Bundesebene; verbindlich sind die konsolidierte EU-Liste¹ und die UN-Konsolidierungsliste — zwei getrennte Listen mit eigenen Rechtsgrundlagen. Die konsolidierte EU-Liste ergibt sich aus den EU-Verordnungen¹ und ist für alle Einrichtungen in der EU unmittelbar verbindlich. Die UN-Konsolidierungsliste wird von den Sanktionsausschüssen des UN-Sicherheitsrats geführt¹⁰. Eine Einrichtung kann auf der einen Liste stehen und auf der anderen nicht. Mehr über die einzelnen Sanktionslisten finden Sie im Beitrag Was ist eine Sanktionsliste und warum betrifft sie Ihr Unternehmen?.

Was ist der Unterschied zwischen EU-Sanktionen und OFAC-Sanktionen?

EU-Sanktionen — sowohl personenbezogene (VO 269/2014¹) als auch sektorale (VO 833/2014²) — gelten unmittelbar für jedes in der EU registrierte oder tätige Unternehmen.⁶ OFAC-Sanktionen (Office of Foreign Assets Control, U.S. Department of the Treasury²⁴) beruhen auf US-Recht und betreffen grundsätzlich Einrichtungen aus den USA sowie Transaktionen mit US-Bezug — insbesondere Transaktionen in US-Dollar, unter Beteiligung von US-Einrichtungen oder betreffend in den USA hergestellte Güter. Hat Ihr Unternehmen keinerlei US-Bezug, können OFAC-Sanktionen Sie mittelbar betreffen (z. B. über eine Korrespondenzbank). Eine Prüfung gegen die OFAC-SDN-Liste¹³ ist gute Praxis, auch wenn die rechtliche Pflicht zu ihrer Anwendung von den Besonderheiten der Tätigkeit abhängt.

Rechtsgrundlage

• Verordnung (EU) Nr. 269/2014 des Rates vom 17. März 2014 über restriktive Maßnahmen angesichts von Handlungen, die die territoriale Unversehrtheit, Souveränität und Unabhängigkeit der Ukraine untergraben oder bedrohen — CELEX 32014R0269
• Verordnung (EU) Nr. 833/2014 des Rates vom 31. Juli 2014 über restriktive Maßnahmen angesichts der Handlungen Russlands, die die Lage in der Ukraine destabilisieren — CELEX 32014R0833
• Außenwirtschaftsgesetz (AWG) i.V.m. Sanktionsdurchsetzungsgesetz (SanktDG) vom 19. Dezember 2022 — nationale Durchsetzung der EU-Sanktionen in Deutschland — gesetze-im-internet.de — AWG
• Richtlinie (EU) 2024/1226 des Europäischen Parlaments und des Rates vom 24. April 2024 über die Definition von Straftaten und Strafen bei Verstößen gegen restriktive Maßnahmen der Union — CELEX 32024L1226
• Geldwäschegesetz (GwG) — § 2 Abs. 1 (Verpflichtetenkatalog) — gesetze-im-internet.de — GwG
• FAQ der GD FISMA — EU-Sanktionen gegen Russland und Belarus (Art. 5n — Dienstleistungen): finance.ec.europa.eu/publications/provision-services_en
• FAQ der GD FISMA — No-re-export-Klausel (Art. 12g): finance.ec.europa.eu/publications/no-re-export-russia-clause_en
• EU Sanctions Map — interaktive Karte der Sanktionsregime: sanctionsmap.eu
• TARIC — Datenbank der Zollcodes mit Sanktionsmaßnahmen: ec.europa.eu/taxation_customs/dds2/taric
• UN Security Council Consolidated List: un.org/securitycouncil/content/un-sc-consolidated-list

Wie Sanqto helfen kann

Sanqto ist eine Sanctions-Screening-Software, die direkt in der Infrastruktur Ihres Unternehmens installiert wird (On-premise-Modell) — die Daten Ihrer Geschäftspartner gelangen nicht auf externe Server. Das System prüft den Geschäftspartner gegen die aktuellen Sanktionslisten und liefert ein Ergebnis in einem von drei Zuständen: MATCH, POSSIBLE oder CLEAR, was es erlaubt, die Entscheidung zu standardisieren und jede Prüfung zu dokumentieren. Wenn Sie ein Immobilienbüro, ein Reisebüro oder ein Unternehmen aus einer anderen prüfpflichtigen Branche betreiben, hilft Sanqto, diesen Prozess zu automatisieren, ohne eine eigene Compliance-Abteilung aufbauen zu müssen. Mehr dazu, wie das Screening in der Praxis für Unternehmen des Immobilienmarkts aussieht, finden Sie auf der Branchenseite für Immobilienmakler oder für Reisebüros.

Information, keine Rechtsberatung. Dieser Artikel dient ausschließlich Informationszwecken und stellt keine Rechtsberatung dar. Die konkrete rechtliche Bewertung im Einzelfall sollte mit einem fachkundigen Rechtsanwalt für Außenwirtschafts- und Sanktionsrecht erfolgen. Rechtsstand: 20. Mai 2026.